Финансовый кризис, парализовавший мировую банковскую систему, спровоцировал серьезный кризис на рынках сырьевых товаров. Дешевеет все – нефть, металлы, руда. Причем скорость, с какой это происходит, заставляет наблюдателей употреблять такие слова, как обвал, падение и паника. Для России и Оренбургской области, чьи доходы во многом зависят от цен на экспортируемое сырье, эта сторона кризиса может нанести самый значительный ущерб.
Ведь сырьевые отрасли экономики обеспечивают рабочими местами и зарплатой десятки тысяч оренбуржцев, от их благополучия зависит социально-экономическое здоровье региона, перспективы развития области на будущее.
Чиновники признают, что мировой кризис сильно замедлит экономику России. Даже пониженный прогноз Международного валютного фонда - 5,5% роста ВВП в 2009 году - по мнению министра финансов А. Кудрина, слишком оптимистичен. В этих условиях конъюнктура рынка нефти вряд ли улучшится, ожидается, что к декабрю цена нефти упадет до 50 долларов за баррель.
Месяц назад четыре крупнейшие российские нефтегазовые компании обратились в правительство за финансовой поддержкой. Об этом сообщил глава ЛУКОЙЛа Вагит Алекперов. Кроме ЛУКОЙЛа, получить средства хотят “Газпром”, “Роснефть” и ТНК-ВР. Обращение крупнейших промышленников, к тому же представляющих стратегические отрасли российской экономики, за помощью к правительству подчеркивает тяжелые рыночные условия, сложившиеся в настоящее время во всем мире.
Всем нам: предприятиям, банкам, властям, депутатам, бюджетникам, пенсионерам и простым гражданам надо быть готовыми к тому, что прежней экономики с бешеными темпами роста не будет. Не будет и такого впечатляющего роста доходов, соответственно, не будет и роста потребления. Получается, что в период кризиса необходимо умерить аппетит, реструктуризировать бюджетные и расчетные взаимоотношения, чтобы не потерять тот накопленный потенциал, который позволит быстро вернуть область на путь динамичного развития. Готовы ли мы к такому повороту событий? Давайте проанализируем, что ждет оренбургскую экономику в ближайшей перспективе.
Сверхприбыль? Нет. Сверхналоги? Пока еще – да
Не секрет, что основными «локомотивами» оренбургской экономики являются три, ну, от силы, четыре отрасли. Обеспечивая значительные поступления в региональную казну, нефтяники, в первую очередь, а за ними металлурги, газовики и энергетики, принялись реализовывать серьезнейшие программы по технической реструктуризации своих предприятий, повышения уровня жизни своих работников и развития социальной инфраструктуры. Т.е. получалось, что и сами кушали, росли и развивались, и других кормили. Все были довольны, все понимали эти правила игры. Тем более, что даже сегодня суммы остаются впечатляющими. За 9 месяцев 2008 г. налоговые платежи ТНК-ВР в Оренбуржье в консолидированный бюджет области выросли на 63%, в федеральный бюджет – на 50,7%. По информации регионального финансово-экономического управления филиала «ТНК-ВР Оренбург», за 9 месяцев 2008 г. сумма налоговых платежей компании ТНК-ВР в Оренбургском регионе во все уровни бюджетов составила более 59 млрд руб. (152,9% к аналогичному периоду 2007 г.).
За январь-сентябрь текущего года в консолидированный бюджет Оренбургской области от ТНК-ВР поступило около 11,2 млрд руб., что на 63% (4,3 млрд руб.) больше, чем за аналогичный период прошлого года. Цены на нефть начали падать три-четыре месяца назад, бюджетные платежи же продолжали расти.
Сегодня ситуация стала иной. В середине ноября цены на URALS пробили очередной психологический рубеж в 50 долларов за баррель. По сути, это последняя черта: при попадании цены в диапазон до 50 долларов бюджет в 2009 году не сможет исполнять свои обязательства без распечатывания резервного фонда и фонда будущих поколений.
Сил на то, чтобы за своим столом кормить еще большее количество людей, у тех же нефтяников сегодня объективно не хватает. Наверняка их можно обязать «столовать» на такую-то сумму. Вот только недолго они протянут. Простой пример. Как известно, в сентябре правительство пошло на беспрецедентную жертву. Чтобы поддержать нефтянку, где наметилась тенденция к спаду производства, была снижена экспортная пошлина. Дело в том, что ставки пошлин обычно устанавливаются раз в два месяца исходя из средних цен за предыдущий период. В нынешней ситуации цены не просто снизились, а рухнули, причем настолько, что требуемая к уплате пошлина заставляла нефтекомпании не только отдавать всю прибыль но и нести убытки. Правительство пошло навстречу, рассчитав применяемую с 1 октября ставку исходя из цен 17 дней сентября, а не июля-августа, когда баррель еще зашкаливал за 0. В правительстве эту меру назвали льготой, оценив дополнительные выгоды нефтяников в 150 млрд рублей. В начале ноября ситуация повторилась. Однако это стало слабым утешением для нефтяников, т.к. к моменту принятия решения фактическая цена опустилась ниже . Вот почему вице-премьер Игорь Шувалов назвал снижение «существенным», хотя и признал, что нефтяной сектор надеялся на большее. Таким образом, несмотря на принятые меры, экспорт продолжает оставаться убыточным, заставляя нефтяников сокращать поставки на столько, насколько это будет возможным.
На тот факт, что нефтяная отрасль не такая уж и суперприбыльная, мы обращали внимание еще год назад. Экономические условия, в которых существуют нефтяные компании, изменились. Главное – вместе со скачком цен последних лет существенно выросла себестоимость производства. Значительно увеличились тарифы естественных монополий, стоимость сервисных услуг, подорожали материалы и оборудование, появились новые социальные и благотворительные программы, возросли внутрикорпоративные издержки и зарплата персонала.
Не стоит забывать и о том, что компании, входящие в холдинг ТНК-ВР, приступили к новой фазе своего развития: активному поиску новых месторождений и добыче труднодоступной нефти. Эти проекты, зачастую, лишены какой-либо инфраструктуры, требуют применения самых современных технологий добычи и транспортировки нефти, дорогостоящих природоохранных мероприятий. На все это требуются деньги, и немалые. И они дают эффективную отдачу. Прирост запасов нефти промышленных категорий: 2006 г. - 21,85 млн тонн, 2007 г. – 29,73 млн тонн.
Денис Борисов из ИК “Солид” отмечает, что операционно-денежные потоки оренбургских нефтяников “полностью нивелируются тем объемом капвложений, который необходим компании для поддержания добычи”. Обеспечить необходимый объем денежных средств можно только при цене на нефть не менее 0 за баррель, считает аналитик. Таким образом, доходы нефтяников попадают под пресс двух факторов: с одной стороны, стремительно дечительно выросший за последнее время груз затрат.
Эксперты полагают, что в сложившейся ситуации нефтяникам не остается ничего другого, как сокращать затраты. Экономить станут на всем, что не касается производства: управленческие расходы, корпоративные программы, командировки, билеты, проживание в гостиницах, cвязь, социальные и благотворительные проекты в регионах присутствия. Это вынужденное и логичное решение. Когда цены на нефть росли, нефтяники щедро делились своими доходами c регионами, общественными и благотворительными организациями, населением. Поэтому и тяжелые времена справедливо переживать всем вместе, «затянув пояса» до момента окончания кризиса.
Задача простая – стабилизировать добычу
Как мы уже отмечали, мировой финансовый кризис и последовавшее за ним резкое падение нефтяных котировок привели к значительному изменению структуры затрат нефтяных компаний. Приоритеты нефтяников сместились в сторону финансовой и организационной оптимизации. Можно прогнозировать, что сократится доля капитальных вложений, особенно в приобретении нового оборудования. Снизятся объемы бурения разведочных и даже эксплуатационных скважин. У нефтяников будет все меньше денег. Следом посыпется бизнес нефтесервисных, трубных и машиностроительных компаний.
И первые признаки подготовки нефтяной отрасли к кризису уже есть. Журнал “Кадровое дело” провел опрос руководителей нефтяных компаний, который позволил оценить реальную ситуацию с кадровой политикой во время кризиса. Результаты опроса опубликованы в таблице. Малые НК в условиях неблагоприятной ситуации на нефтяном рынке РФ начинают останавливать добычу, сообщила Агентству нефтяной информации (“Интерфакс”) глава Ассоциации малых и средних нефтедобывающих организаций “АссоНефть” Елена Корзун. В условиях, когда продажа нефти на внутреннем рынке и на экспорт убыточна, некоторые малые производители вынуждены замораживать добычу. Представитель “Самара-нафта” сообщил, что программа бурения на 2009 год предполагает сокращение разведочного бурения примерно на 28% - с 14 до 10 скважин, эксплуатационного - примерно на 5%.
В этой ситуации неизбежны сокращения платежей в федеральный и региональные бюджеты, которые происходят и по объективным причинам, связанным с тем, что экспортная пошлина уплачивалась по итогам мониторинга цены на нефть за два месяца, предшествующих сроку уплаты. В условиях роста цен на нефть такая схема позволяла компаниям получать дополнительную прибыль, что позитивно сказывалось на поступлениях в бюджет. В условиях же падения цен нефтяные компании вынуждены платить повышенную пошлину. В условиях, когда цена на сырье уже упала, это ведет к резкому снижению прибыли и, как следствие, к сокращению платежей в бюджеты всех уровней.
По данным “АссоНефти”, экспортная выручка независимых производителей нефти за одну тонну нефти в октябре составила примерно 0 за тонну. На внутреннем рынке нефть с поставкой на ноябрь торгуется в пределах 1,5-2 тыс. за тонну. При этом ставка вывозной таможенной пошлины на нефть установлена на октябрь-ноябрь 2008 года в размере 2 за тонну, налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ) к оплате на 25 октября составил 3542 рубля за тонну (5), а средние эксплуатационные затраты сектора независимых НК без НДПИ и экспортной пошлины составляют 1700 рублей за тонну (). Таким образом, прямые убытки от реализации нефти на экспорт по октябрю для малых производителей оцениваются примерно в за тонну, от реализации на внутреннем рынке - более 3 тыс. рублей за тонну. Вот такой вот прибыльный бизнес.
Однако отметим, что компании, базирующиеся в Оренбургской области, в целом достойно сопротивляются низким ценовым уровням стоимости нефти. Так, по данным статистики, за 9 месяцев 2008 г. БЕ «Оренбург» ТНК-ВР добыто более 12,9 млн т. нефти, что составляет 100,7% к бизнес-плану и на 1,8% больше, чем за аналогичный период прошлого года. Добыча газа за 9 месяцев текущего года составила около 1,4 млрд куб. м., что составляет 101,7% к бизнес-плану и на 6,2% больше, чем за январь-сентябрь прошлого года. Мало того, наш источник внутри компании, со ссылкой на главного управляющего директора по производству и технологиям Тима Саммерса, утверждает, что (цитируем): «В 2009 году ТНК-BP не собирается сокращать уровень добычи и планирует, что она останется на уровне 2008 г.». По его словам, добыча в текущем году будет выше показателей 2007 г. на 2-2,5%. Если в 2007 г. это было порядка 590 млн барр. нефтяного эквивалента, то в 2008 г. планируется порядка 602-603 млн. Саммерс подчеркнул, что 2008 г. стал для производственной добычи ТНК-BP самым лучшим за все 5 лет работы компании. Мало того, ТНК-ВР готова значительно увеличить газовую составляющую своего бизнеса. «Мы будем продолжать делать так, чтобы финансовая составляющая газового бизнеса в ТНК-BP росла», - добавил он.
Обратите внимание, оренбургские нефтяники еще несколько лет назад предупреждали, что в конце этого десятилетия наращивать добычу в области прежними темпами станет невозможным. Ну не осталось в нашем регионе сколько-нибудь значимых месторождений с «легкой» нефтью. Но, в то же время, стабилизировать добычу на уровне 17-17,2 млн тонн нефти – реально. Кризис лишь немного сдвинул этот процесс. Тем более, что от геологоразведки, приращения запасов и введения в строй новых эксплутационных скважин никто просто так отказываться не будет. Ибо это деньги, пусть и завтрашнего дня.Понятно, что в первую очередь нефтяникам нужно сократить собственные издержки, привести свою структуру затрат в соответствие с тяжелыми временами. С другой стороны, представители отрасли надеются, что правительство (и оренбургское в том числе) предпримет ряд антикризисных мер, связанных со снижением текущей налоговой нагрузки на отрасль, а также с определенной финансовой поддержкой, позволяющей компаниям выполнить текущие финансовые обязательства и обеспечить поддержание добычи в период, когда добывающие компании будут нести немалые убытки. Эти меры позволят отрасли справиться с последствиями кризиса и по его завершению начать активно восстанавливать утраченные позиции.
Отдадим должное федеральной власти, она уже приняла серьезные меры помощи нефтяной отрасли. Нефтяники уже получили налоговые льготы с 2009 года, которые позволят им сэкономить около 130 млрд руб. Теперь Минфин и Минэнерго обсуждают возможность внесения новых изменений в законодательство, от которых с 2010 года компании смогут получить еще 400 млрд руб. в год. Но конкретных решений на этот счет пока не принято. На очереди власть региональная…
А кто может прийти на смену?
Вот лишь несколько фактов из жизни оренбургской и российской экономики за два месяца активной фазы кризиса.
Банковский сектор. Негосударственные банки повсеместно сворачивают кредитование предприятий. Коммерческие банки в большинстве своем не верят в то, что предприятия способны рассчитываться по займам с такими процентными ставками, и приостанавливают программы кредитования бизнеса. Объявленная банками кредитная пауза самым негативным образом отражается на реальном секторе — сообщения о фактическом или предстоящем сокращении производства, сворачивании инвестиционных проектов поступают все чаще.Начиная с августа текущего года, кредитные учреждения Оренбургской области сообщили уведомлением заемщикам средств об увеличении ставки полученных кредитов на 3-6 процентов, о сокращении лимитов выдаваемых кредитов в два раза. Кроме того, заключение вновь кредитных договоров будет проводиться на более жестких условиях, т.е. увеличатся сроки рассмотрения кредитных заявок, количество документов и сведений о заемщике средств.
Цветная и черная металлургия - одна из наиболее пострадавших отраслей: цены на основные металлы с середины года упали более чем наполовину (падение по меди - 55% по сравнению с максимумом 03.07.08 г., никеля - 68%). Глава Уральской горнометаллургической компании (УГМК) Андрей Козицын считает, что финансовый кризис только набирает обороты и очень сложно предсказать его последствия. На всех предприятиях - представителях цветной металлургии в Оренбургской области ощущается негативное влияние мирового финансового кризиса снижением экспортных цен на продукцию, сокращением объемов производства и инвестиционных программ или их перенос на более поздний срок.
Отпускные цены крупных металлургических комбинатов на ряд товаров снизились более чем на 25% из-за падения спроса за рубежом. В России резко упал спрос на некоторые позиции стальной номенклатуры, используемой в строительстве (арматура, швеллер и т. п.). В итоге, скажем, цены на арматуру упали более чем на 30%. О частичном сворачивании инвестиционной программы уже заявила Трубная Металлургическая Компания: будет перенесен ввод в строй электросталеплавильной печи на ТАГМЕТЕ и линии по производству бесшовных труб на Северском заводе.
Впрочем, несмотря на падение цен и объемов производства, состояние бизнеса крупнейших российских игроков пока позволяет им чувствовать себя вполне уверенно — запас прочности есть. Оценочно, российские комбинаты, большинство которых интегрированы с поставщиками сырья, смогут пережить и двукратное (по сравнению с докризисным уровнем) падение мировых цен.
ОАО «Уральская Сталь» (г. Новотроицк) и металлоторговые компании также испытывают трудности со сбытом продукции, так как ведущие потребители задерживают оплату за ранее поставленную продукцию и ведут переговоры о окращении договорных поставок.
Особенно негативная ситуация складывается для машиностроительных предприятий Оренбургской области - ОАО «Бузулуктяжмаш», ОАО «Производственное объединение «САРМАТ», ОАО «Машиностроительный концерн «ОРМЕТО-ЮУМЗ», ООО «Оренбургский Радиатор» и др., так как машиностроители находятся в конце технологической цепочки.
В условиях финансового кризиса положение усугубляется в связи с отказом ряда предприятий от заключения контрактов, неплатежами за ранее произведенную продукцию, сокращением заказов на следующий год, в связи с чем возможны проблемы в будущем, связанные с риском потери части активов и невозможности привлечения внешнего финансирования.
Химическая промышленность. Здесь кризис первым делом добрался до тех секторов, которые связаны со строительством и автопромом — двумя отраслями, в наибольшей степени зависящими от потребительского кредитования. Снижение спроса на пластиковые окна ударило по производителям кальцинированной соды (сырье для выпуска стекла) и ПВХ. «Подарки» от автопрома и строительства получили и производители лакокрасочных материалов: цены на их продукцию за последние месяцы обвалились на 20%. Из-за финансовой слабости большинства производителей в этом сегменте даже незначительное ухудшение конъюнктуры может стать для многих из них фатальным.Предприятия Оренбургской области: ОАО «Новотроицкий завод хромовых соединений», ОАО «Южно-Уральский криолитовый завод» в связи со снижением спроса на готовую продукцию и неплатежами потребителей разрабатывают программу снижения затрат.
По «тяжелой» химии кризис пока не ударил во многом потому, что она ориентирована на внешние рынки, где цены до недавнего времени росли.
Строительство. О замедлении темпов ввода недвижимости можно судить по отрасли производства стройматериалов. Директора крупнейших заводов констатируют: с весны 2008 года начался резкий спад спроса на их продукцию. В результате, по данным исполнительного директора Союза предприятий строительной индустрии Свердловской области Юрия Чумерина, к концу второго квартала, например, цементные заводы региона, до этого под завязку забитые заказами, оказались недозагружены на 33%. Производители щебня, ЖБИ, бетона пребывали в похожей ситуации.
По прогнозам экспертов, пик кризиса ожидает строительные компании в апреле-мае 2009 года, когда не будет арендаторов. Темпы ввода резко снизятся. Возможно, некоторые компании войдут в состав других или вообще исчезнут с рынка.
В Оренбурге цена на квадратный метр жилья за последние два месяца 2008 года практически не изменилась. Стоимость одного квадрата варьируется в среднем от 29,5 тысяч рублей до 32 тысяч рублей. В элитных новостройках в центре города стоимость квадратного метра достигает 60 тысяч рублей.
Однако ситуация на строительном рынке сейчас ухудшается, уменьшается покупательская способность населения.
Сельское хозяйство. Финансовый кризис пока слабо повлиял на текущую деятельность сельского хозяйства в РФ и в том числе в Оренбургской области. Растениеводы завершили сезон активных полевых работ и не особо нуждаются в заемных средствах; животноводам подвалило счастье в виде подешевевших кормов. Но банки теперь гораздо менее охотно ссужают средства в мелкий, по их меркам, и плохо предсказуемый бизнес.
От редакции
Мы все в одной упряжке…
Экономику, а значит и бюджет области, можно сравнить с собачьей упряжкой. Почему она передвигается достаточно быстро? Потому что все роли в ней распределены заранее и «тяговой» силой выполняются неукоснительно: вожаки тянут вперед, боковые удерживают направление (читай - тренд), задние покусывают лидеров, чтобы темп не сбавляли, а погонщик (т.е. власть) всем этим движением управляет.
Что происходит, когда лидер выдыхается? Его бросают на середине пути? Перестают кормить? Ничуть нет… Разумный хозяин дает ему передохнуть, набраться сил. Потому что путь неблизкий, и выиграть надо не сейчас или никогда, а на длинной дистанции.
С бюджетом и экономикой все то же самое. Есть лидеры, этот бюджет тянущие на себе, а вместе с бюджетом и весь регион. Кризис сбил им дыхание, и лидерам понадобилась передышка. В этой ситуации бремя лидерства должен кто-то взять на себя. Тот, кто полон сил и активно развивается. А если такого нового лидера нет, то власть-погонщик обязана всю повозку притормозить и, максимально облегчив ее, продолжить путь. Такой шаг просто необходим, если стоит цель - добраться до финиша.
Хватит ли у оренбургских правителей тактической мудрости пройти тяжелый участок пути с наименьшими потерями – такой уверенности пока нет. Понятно, что социальный прессинг будет настолько мощным, что властьимущим не позавидуешь. Но руководить при отсутствии мало-мальских проблем легко. Истинный же класс управленца любого уровня определяется в период кризиса. Тест на профпригодность начался. Ждем антикризисных программ…